Análisis Fundamental.
Se observa que el índice dólar (DXY) ha estado en tendencia bajista iniciando una fase de consolidación, cotizando en torno a 106.46, mientras que el par EURUSD ha mostrado una tendencia alcista, situándose en 1.0485.
Factores que explican esta dinámica:
- Preocupaciones sobre el crecimiento económico en EE. UU.: Una caída significativa en el índice de confianza del consumidor ha generado inquietudes sobre una posible desaceleración económica, lo que ha debilitado al dólar.
- Rendimientos de los bonos del Tesoro: Aunque los rendimientos han aumentado, con el bono a 10 años alcanzando el 4.3289%, las preocupaciones económicas han contrarrestado este efecto, limitando el fortalecimiento del dólar.
- Inflación y política monetaria: La inflación en EE. UU. se mantiene elevada, pero las expectativas de que la Reserva Federal pueda recortar las tasas de interés debido a señales de desaceleración económica han influido en la debilidad del dólar.
Posibles razones para una reversión bajista en el EUR/USD:
- Mejora en los datos económicos de EE. UU.: Indicadores económicos más sólidos podrían fortalecer al dólar, ejerciendo presión bajista sobre el EUR/USD.
- Resolución de incertidumbres políticas: Avances en políticas fiscales o comerciales en EE. UU. podrían mejorar la confianza en el dólar.
- Política monetaria del BCE: Si el Banco Central Europeo adopta una postura más acomodaticia, el euro podría debilitarse frente al dólar.
Análisis Técnico
Índice dólar, H4
- Zonas de oferta (Venta): 106.52 //106.92 // 107.50
- Zonas de Demanda (Compra): 106.00 // 105.75 // 105.40
El índice dólar es nuestra principal referencia para analizar el comportamiento del USD y comenzamos a observar consolidación dentro de la tendencia bajista, tras un primer tibio rompimiento de la última resistencia clave intradía en 106.68, cuya confirmación con un segundo máximo más alto nos indicará una potencial reversión alcista, tomando en cuenta dos zonas de oferta cercanas, donde buscar liquidez.
Por otro lado, si el precio cede ante la zona de oferta en torno a 106.52 y cae por debajo del soporte 106.00, tendremos continuación bajista hacia los mínimos de diciembre en el corto plazo.
EURUSD, H4
- Zonas de oferta (Venta): 106.52 //106.92 // 107.50
- Zonas de Demanda (Compra): 106.00 // 105.75 // 105.40
Con el espejo del índice dólar, también observamos consolidación y debilidad en los toros del par EURUSD al cotizar alrededor de una zona de oferta de diciembre y enero (banda rosa) y formar un patrón gráfico de reversión bajista de cabeza y hombros.
Bajo este escenario una mayor debilidad se observará con el precio manteniéndose por debajo de la zona de oferta macro, en torno a 1.0528 y rompiendo de forma decisiva la zona de demanda local en 1.0473, lo que puede provocar el rompimiento del último soporte validado intradía en 1.0449, buscando la zona de oferta en torno a 1.0432, lo que implica la primera señal de reversión bajista, que será confirmada con un nuevo mínimo hacia 1.04 y el soporte en 1.0373.
Sin embargo, el escenario de reversión bajista quedará invalidado con el precio rompiendo de forma decisiva sobre la zona de oferta macro y la resistencia diaria en 1.0528, lo que indicará una mayor debilidad del USD considerando como objetivos las resistencia en 1.0568 y 1.06, niveles de diciembre.
Resumen Técnico.
- Escenario bajista: Ventas por debajo de 1.0472 con TPs en 1.0449, 1.0432, 1.04 y 1.0373 en extensión.
- Escenario alcista: Compras si el precio rompe de forma decisiva (cuerpo de velas) sobre la resistencia 1.0528 con objetivos en 1.0568, 1.06 y 1.0630 en extensión en próximos días.
Espera siempre la formación y confirmación de un *Patrón de Agotamiento/Reversión (PAR) en M5 como las que te enseñamos aquí https://t.me/spanishfbs/2258 antes de entrar en alguna operación en las zonas clave que indicamos.
*POC descubierto: POC = Point of Control (Punto de Control): Es el nivel o zona donde se produjo la mayor concentración de volumen. Si previamente, a partir de ella hubo un movimiento bajista, se considera zona de venta y forman una zona de resistencia. Por el contrario, si previamente, se produjo un impulso alcista, se considera zona de compra, usualmente situadas en mínimos por lo que forman zonas de soporte.
